电力设备:看好三大主题机会

2015-09-16 9:29:20 | 本文来源:中国证券网
  新能源汽车板块动力电池表现抢眼,充电桩蓄势待发
 
  从今年整体情况看,2015年1-8月,新能源汽车累计生产12.35万辆,同比增长3倍。其中,纯电动乘用车生产5.21万辆,同比增长2倍,插电式混合动力乘用车生产3.28万辆,同比增长4倍。在我们统计的锂电池企业中,基本每股收益平均增长了72.01%,平均增长率为40.8%,而去年同期为-15.6%。今年锂电池企业回暖,盈利能力明显增强。从电机电控企业上半年盈利情况来看,卧龙电气上半年营业收入43.9亿元,居首位,宁波韵升净利润2.27亿元高于其他企业。新能源汽车电机业务呈现快速增长势头增。充电桩企业上半年业绩增速也略有提高。
 
  特高压建设进入黄金时期
 
  当前“四交三直”7条特高压在建,接近过去多年建设总量。考虑到“治霾工程”需2017年底之前建成,按照我们一直以来的预期,我们假定未核准的“治霾工程”将于2015年底之前核准,即:假定2014-2015年共核准“四交六直”十个特高压工程(与我们2014年下半年报告中的预期完全一致)。此十个大部分于明年后年确认收入。而随着多个地方政府在2015年两会明确推动特高压,随着西部新能源的发展,预计后期特高压工程还将持续获批。
 
  新增配网投资已开始招标,短期及中期更看好一次设备
 
  2015年上半年,配电网行业领先的公司业绩普遍不佳。我们认为,业绩下降主要由于交货延迟、收入确认延迟。
 
  而按照《配电网建设改造行动计划(2015~2020年)》,今年全国配电网投资不低于3000亿元,我们预计比去年增加40%左右,“十三五”期间配网累计投资不低于1.7万亿元,维持高位。
 
  2015年8月底,新增配网投资已开始招标,由于招标到确认收入需要一段生产、发货期,我们预计,配电网公司将在今年下半年出现业绩底部,明年上半年及明年全年利润将有较大增长。
 
  当前,新增配网一次设备正在招标,我们认为,短期及中期看来,一次设备更受益;长远看来,二次设备受益更大。
 
  个股推荐
 
  光伏行业。我们看好基数较低、增速更快、后期成本降幅更大的光伏行业,推荐林洋电子旷达科技华北高速瑞和股份
 
  新能源汽车有业绩兑现、有政策支持、行业有较大发展空间。看好比亚迪、杉杉股份天赐材料沧州明珠、欣旺达;充电桩及电机电控领域也值得关注:汇川技术方正电机,易事特。
 
  特高压板块:看好许继电气平高电气四方股份
 
  配网板块:看好四方股份、许继电气、合纵科技,看好北京科锐置信电气积成电子金智科技双杰电气国海证券
大盘资金流向(实时)
主力资金净流,其中超级机构 净流入大盘资金如此走向, 你手中股后市如何?
马上咨询分析师,你手中股有无异动,该持有还是卖出?
最近咨询:

郑重声明:以上发布的信息目的在于传播更多信息,与本网站立场无关。仅供参考,万隆网证券网不保证该信息(包括但不限于文字、数据及图表)全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。相关信息并未经过本网站证实,不作为投资决策依据,投资者据此操作,风险自担。股市有风险,投资需谨慎。万隆证券网一直维护证券市场舆论环境的稳定,坚决反对各种混淆视听的消息,虚假信息的传播,经发现将给予删帖并举报至相关部门。


万隆微信


您还没有填写“登录名”

请填写“密码”

忘记密码?

您还没有填写“用户名”

请填写“密码”

请再次“确认密码”

请填写“手机号码”

获取验证码

请填写“验证码”